Asset Allocation. С чего начать

Стратегия - Личный финансовый план

Как составить личный финансовый план грамотно, чтобы инвестировать успешно – от теории к практике.


Если вы задумались о будущем и решили начать инвестировать, то план – это то, чем вам предстоит озаботиться в первую очередь.
В предыдущей статье мы говорили в целом о финансовой стратегии. Если вы только начали вникать во все это, советую прочитать сначала ее. Сегодня углубимся в первый из этапов стратегии – финансовый план. Это основа, без которой далеко не уйти, поэтому поехали разбираться.

Личный финансовый план (далее – ЛФП) – это документ, отражающий текущее положение ваших дел, личные финансовые цели, и, главное – реалистичный план их достижения путем инвестирования.

Из определения уже понятно, в чем основная польза ЛФП – он помогает грамотно распорядиться денежными ресурсами, чтобы достичь ваших целей. 
Чтобы составить план самостоятельно нужно две вещи: определить цели и ресурсы. Начнем с целей.

Финансовые цели


Это то, чего вы хотите достичь в долгосрочной перспективе – накопить на пенсию, купить квартиру, дом, дачу, дать образование детям и т.д. Для себя я разделяю цели на три группы:
  1. Пенсия/доход/финансовая независимость
  2. Образование детей
  3. Все остальное (недвижимость, отпуск, бизнес, изменение карьеры и т.д.)

Нумерацию использую не случайно – все цели расположены в порядке приоритетности.

Первая по важности цель – пенсионное обеспечение. В старости всем нам хочется получать доход больше пресловутого прожиточного минимума, который совсем какой-то «непрожиточный». Поэтому на эту цель копим в первую очередь, чтобы не считать потом копейки от государства и жалеть «зря раньше не задумался».

Вторая по важности цель – накопления на образование детей. В России практика пока не популярна, но это уже начинает меняться. С каждым годом образование дорожает, а бюджетные места сокращаются, поэтому все закономерно. Цель на втором месте скорее не из-за ее важности, а потому, что стоимость образования растет быстрее даже чем продуктовая инфляция. Поэтому о накоплениях надо начинать думать, как только ребенок появился.
Для примера, инфляция США за последние 20 лет держится примерно на уровне 2,5 %, но на образование 4,5 – 5%. Почти в два раза больше. Поэтому чем позже вы начинаете копить на эту цель, тем менее реалистичным становится вообще эта история. 

Третьи по приоритету идут уже остальные цели, я их не разделяю. Оставляйте все, что вам хочется: новая квартира, машина, отпуск за границей, свой бизнес, путешествия и т.д.

Такая приоритетность популярна на западе, и я для своей практики ее давно перенял. Потому что очень логично – даже если вам не хватает сейчас на покупку квартиры, то вы скорее всего сначала обеспечите себе пенсию – квартира вас потом кормить не станет. 
Не игнорируйте важность выбора правильных целей, это не так просто, как кажется. Важно придерживаться некоторых правил.

Какими должны быть цели


Вы можете определять цели любыми методологиями, какими хотите, но есть 3 характеристики, которым они должны соответствовать в любом случае:

Цели должны быть конкретными


Это первое и самое важное правило. Это значит, что вы всегда должны знать ответы на вопросы «когда мне нужно реализовать эту цель», «сколько нужно денег для этого». Это конкретные суммы, которые можно менять и корректировать в процессе, но они должны быть ясными сейчас. В каком году я пойду на пенсию? В каком году дети пойдут учиться? За сколько я хочу купить квартиру? Когда? И так далее. 

Цели должны быть разумными


Бывает, ко мне приходят на консультацию со словами: «Сейчас я зарабатываю 150 000 в месяц, хочу выйти на пенсию через 5 лет, но у меня ничего нет из накоплений сейчас. Могу я на пенсии получать столько же?» Такого не будет, это надо понимать. Цели должны быть разумны – это значит, например, что пенсия на уровне сегодняшнего вашего дохода может быть накоплена в течение 15-20 лет, не меньше. Тогда это реалистично. А если до пенсии 10 лет или меньше, то рассчитывайте, что по доходам на том же уровне вы не останетесь – будет минимум в два-три раза меньше.

Цели должны быть необходимы


Это значит, что на вопрос «зачем мне машина» вы должны точно знать ответ. Так ли она нужна, или вы спокойно можете ездить на автобусе, а 2 000 000 рублей лучше вложите, чтобы через 10 лет купить квартиру или обеспечить ребенка образованием? Если вы не можете точно ответить на вопрос, сомневаетесь – советую пересматривать цели и приоритеты. 
Эта памятка поможет расставить приоритеты правильно, когда будете планировать, можете себе где-нибудь сохранить. А мы переходим к ресурсам.

Финансовые ресурсы


Вторая часть финансового плана – ресурсы. Это, например, ваша зарплата, доходы от бизнеса, текущее имущество, инвестиционный доход, любая недвижимость в собственности, доход от фриланса и прочее. Здесь все достаточно просто. Все, что вы можете вложить сейчас – ресурсы. 

Какими должны быть ресурсы


Есть всего два правила, которым они должны соответствовать:

Ресурсы должны быть реалистичными


Во-первых, что, если вы никогда ничего не откладывали, не планируйте, что сразу начнете отрывать от зарплаты по 50% в копилку. Реалистичные цифры – 5-10%. Иначе возможны постоянные срывы плана, разочарование в своих возможностях и лишнее расстройство.

Во-вторых, если сейчас не хватает на какую-то цель, то сколько бы вы не зарабатывали, не планируйте, что на следующий год доход вырастет, например в 10 раз. Это тоже маловероятно, но многие на это рассчитывают, из-за чего план получается некорректный.

В-третьих, оценивайте имеющиеся ресурсы (квартиру, гараж, комнату) как есть. Если покупали за 5-7 млн, а сейчас стоимость в полтора раза меньше – признайте честно, что на рынке ваша недвижимость стоит меньше и отпустите. Это и моя личная боль тоже, но что поделаешь, надо исходить из реального рынка.

Ресурсы должны быть учтены ВСЕ


Бывает, многие вещи забываются и теряются.  А потом находятся какие-то акции, которые покупали еще родители, комнаты в коммуналках, старые гаражи, годовые бонусы и т.д. На моей практике такие «неучтенки» сплошь и рядом. Поэтому поговорите с семьей, вспомните, что у вас есть кроме классического дохода в виде зарплаты или бизнеса.

Общие правила составления финансового плана


Мы разобрали отдельно, каким критериям должны соответствовать ресурсы и цели. Но правила есть и общие для финансового плана:

Не усложняйте


Когда начинаете планировать, не стоит сразу писать 10-15 целей. Невозможно управлять таким объемом, и скорее всего что-то из списка будет постоянно «слетать». Выбирайте 3-5 основных. Всем остальным можно заниматься в рамках семейного бюджета, это нормально.

Меньше деталей


Это просто план, а не 100% точные шаги, которые вы обязаны будете неукоснительно выполнять, поэтому лишние детали ни к чему. Не знаете в какой вуз пойдет ребенок? И хорошо. Просто прикиньте – он пойдет учится в России, Европе или в США? Ответив, уже можно представить стоимость. Например, средний или топовый вуз в России стоит столько-то. Все, этого достаточно.

Планируйте консервативно


Агрессивное планирование чаще всего проигрывает консервативному. Лучше немного занизить ожидания и получить доход в итоге выше, чем вы создать себе завышенные ожидания, а получить в два раза меньше.

Помните, что это всего лишь план


Реальность постоянно меняется. Люди разводятся, женятся, в семье рождаются дети, меняется работа и т.д. Держите план перед глазами, как ориентир, но помните, что этот ориентир будет почти каждый год меняться и это нормально. План нужен, чтобы понимать куда вы двигаетесь. Раз в год-три вы будете его пересматривать и задавать себе вопросы: Те цели, которые я запланировал, актуальны? Стоит что-то поправить, или все окей, двигаемся дальше?

Соблюдая эти простые правила, вы сможете избежать частых ошибок, которые я наблюдаю на практике, когда клиенты впервые сталкиваются с инвестициями.

Мы разобрали основные моменты, закрепили теорию. Но удобнее было бы разобрать все это на практике. Для этого я написал отдельную статью-пример «Как составить личный финансовый план грамотно, чтобы инвестировать успешно – от теории к практике. Часть 2», переходите по ссылке, пробуйте, давайте обратную связь, какие сложности и вопросы возникают по ходу.

Читать далее - ЛФП на примере. Инструкция.